0
Мы повысили рекомендации по «Магниту»
«Мы полагаем, что «Магнит» вот-вот увидит долгожданный рост сопоставимых продаж, чему будет способствовать ситуация в экономике. Этот факт, в сочетании с новыми потенциальными источниками роста, побудил нас изменить рекомендацию по бумагам компании с «держать» до «покупать» и повысить прогнозную цену более чем на 15% (с 10350 руб. до 11955 руб.). Среди новых стратегических инициатив руководства «Магнита» внедрение аптек, расширение оптовой торговли, репозиционирование «Магнита семейного», потенциальное внедрение онлайн-сервиса и дальнейшие инвестиции в вертикальную интеграцию. Наши беседы с инвесторами показали, что эти инициативы в основном упускаются из вида и не закладываются в цены. Мы полагаем, что есть вероятность, что результаты компании превысят прогнозы консенсуса в том, что касается открытия новых магазинов в среднесрочном периоде и оценок сопоставимых продаж», - отметила аналитик UBS Ульяна Ленвалская.
Материалы к статье