«ВТБ Капитал»: Мы повысили целевую цену GDR Globaltrans

Globaltrans предоставляет привлекательную возможность для инвесторов сыграть не нескольких факторах, которые поддержат котировки компании в течение следующих месяцев: сезонный пик арендных ставок на полувагоны, публикация результатов за первое полугодие 2017 года и высокие дивиденды (включая вероятность объявления первых полугодовых дивидендов).

Арендная ставка на полувагоны достигла 1350 руб./день (в некоторых случаях 1500 руб.), и мы считаем, что ставки могут превысить максимальные уровни 2012 года. В сентябре, по нашим оценкам, арендная ставка может достичь 2000 руб./день.

Мы повысили целевую цену GDR Globaltrans с $6,50 до $8,00. Потенциал роста к текущим котировкам составляет 10%, дивидендная доходность – 9%. Мы подтверждаем рекомендацию «держать».