ИГ «Атон»: Акции ФСК предлагают хорошую возможность для покупки

Акции ФСК на прошлой неделе катастрофически обвалились, потеряв 34% по сравнению со своими максимальными значениями на фоне коррекции на российском фондовом рынке. Мы считаем, что акции компании в настоящий момент предлагают хорошую возможность для покупки, обеспечивая феноменальную дивидендную доходность 12%, согласно нашему базовому сценарию. Более того, даже пессимистичный сценарий предполагает дивидендную доходность 7%, которая является одной из самых высоких в российском секторе электроэнергетики. Существенное улучшение финансовых показателей ФСК в 2016 году наряду с очевидной жаждой «Россетей» до дивидендов своих «дочек», среди которых ключевую роль играет ФСК, придает нам уверенности в том, что сценарий дивидендной доходности 12% является очень вероятным.