«Открытие Брокер»: Индекс ММВБ начнет торги вблизи вчерашнего закрытия

«По итогам торгов 31 января индекс ММВБ снизился на 0,75%, до 2217,39, РТС — на 0,98%, до 1164,15 пункта. Обстоятельства роста российского рынка были связаны с надеждами на быстрое налаживание отношений между США и РФ, а также существенным ростом котировок нефти по факту соглашения об ограничении добычи. Обе идеи перешли в разряд далеких по исполнению. Соответственно, рынок не имеет поводов для роста, только надежды на девальвацию рубля и компенсационное движение рублевых бумаг. На валютном рынке ситуация была спокойной. Только рубль заметно ослаб по отношению к евро, но смог удержаться от резких движений против доллара. Естественно, ослабление к евро было вызвано мощным укреплением единой европейской валюты после публикации статистики по инфляции за январь. В среду Минфин проведет аукционы ОФЗ, что станет тестом для рынка в условиях, когда ведомство предлагает девальвировать рубль.

Торги в США завершились снижением индексов. Основным источником беспокойства остаются решения нового президента США. Иски против ограничений на въезд и эмиграцию уже подали штаты Вашингтон и Массачусетс. Между тем падение на рынке в основном коснулось секторов тяжелой промышленности, финансов и IT: General Electric (-0,87%), MMM (-0,34%), Caterpillar (-1,17%), Bank of America (-1,35%), Citigroup (-1,38%), Microsoft (-0,74%), IBM (-0,73%). Слабый отчет Pfizer (+1,34%) оказался лишь прелюдией к повышению прогнозов, что сделало сектор здравоохранения одним из растущих вместе с коммунальщиками и строителями. Между тем «индекс страха» подрос всего на 0,93%, до 11,99. Чикагский PMI упал до 50,3 при ожиданиях 55,0. Индекс потребительской уверенности Conference Board снизился до 111,8 при ожиданиях 113,0 пт. По итогам дня DJIA снизился на 0,54%, до 19864,09, S&P 500 — на 0,09%, до 2278,87 пункта.

Новый президент США Д. Трамп обрушился с критикой на страны, которые используют девальвацию валюты для создания экономических преимуществ. В частности, советник Трампа Петер Наварро обвинил Германию, которая пользуется недооцененным евро в своей внешней торговле. На азиатской сессии иена укреплялась до 112,08 за доллар, но затем вернула часть завоеванной территории. Евро укреплялся до $1,0812. Потери на работающих азиатских рынках были ограничены оптимистичным отчетом Apple. Компания сообщила как о росте выручки, так и о рекордной прибыли. Китайский рынок все еще закрыт в связи с новогодними праздниками, но статистика вышла в положенное время. Китайский PMI в промышленности от NBS немного снизился в январе до 51,3 с 51,4 в декабре. Индекс в сфере услуг поднялся до 54,6 с 54,5. Статистика Новой Зеландии предоставила повод для ослабления местной валюты. Безработица в четвертом квартале выросла до 5,2 с 4,9% кварталом ранее. К 8:40 мск Nikkei 225 составил 19146,16 (+0.55%).

На рынке нефти пока наблюдается относительное равновесие. Накануне котировки подскочили на фоне слабого доллара и новостей о высокой дисциплине участия стран ОПЕК в сокращении производства нефти. Однако Американский институт нефти сообщил, что на неделе, завершившейся 27 января, коммерческие запасы нефти в США выросли на 5,8 млн барр. Опрос S&P Global Platts показал ожидания роста запасов на 2,2 млн барр. Статистика API также показала рост запасов бензина на 2,9 млн барр., а дистиллятов — на 2,3 млн барр. Иными словами, пока ОПЕК сокращает добычу, американские запасы продолжают расти высокими темпами. На азиатском отрезке торгов доллар пытался отыграть свои потери, что оказывало давление на многие сырьевые контракты. К 9:00 мск контракт Brent стоил $55,42 (-0,29%), WTI — $52,7 (-0,21%), золото торговалось на уровне $1210,9 (-0,04%), медь — $6004,31 (-0,15%), никель — $9995 (+0,40%), палладий — $756,55 (+0,30%).

Следующие макроэкономические события запланированы на среду: в 12:00 мск выйдет индекс деловой активности в производственной сфере еврозоны, в 12:30 мск — индекс деловой активности в производстве Великобритании, в 16:15 мск — статистика ADP Services по занятости в частном секторе экономики США, в 17:45 мск — индекс деловой активности в производстве США, в 18:00 мск — индекс ISM США в производственной сфере и расходы на строительство, в 18:30 мск — статистика Минэнерго США по запасам и потреблению нефти и нефтепродуктов, в 22:00 мск ФРС опубликует решение по ставке. Предстоящий день будет достаточно насыщенным на события. Это и данные по рынку труда в США, и решение с комментарием ФРС. Кроме того, российский рынок также начнет оценивать намерение Минфина покупать валюту на дополнительные нефтяные доходы. Индекс ММВБ стартует вблизи значений закрытия накануне», — считает аналитик «Открытие Брокер» Андрей Кочетков.

Е.Д.