Прибыль нефтяной компании Phillips 66 выросла на 131%. Время покупать?

Наибольшую прибыль компании Phillips 66 принесла во втором квартале переработка нефти. Этот сегмент вырос почти в четыре раза: с $233 млн во втором квартале прошлого года до $911 млн с апреля по июнь 2018 года.

Причиной такой прибыли стала возросшая маржа для продуктов нефтепереработки. Они внесли наибольший вклад в общий скорректированный доход, их доля составила 66%. На химический сектор пришлись 19% дохода Phillips 66, эта статья бизнеса выросла на 34%. Наконец, прибыль специализированного сегмента и маркетинга упала на 11% со второго квартала 2017 года, до $195 млн.

Увеличение добычи нефти в США снизило цены на нефть марки WTI. В то же время нефть марки Brent выросла из-за напряженности на Ближнем Востоке и сокращения добычи ОПЕК+. Phillips 66 оказалась в выигрыше — разница между ценами на WTI и Brent обеспечила компании рост маржи переработки более чем на 45%.

Скорректированная прибыль компании на акцию выросла до $2,8 на акцию, с $1,09 за акцию годом ранее. Аналитики в среднем ожидали прибыль в размере $2,19 на акцию.

После выхода позитивной отчетности котировки нефтегазового гиганта прибавили более 5%. В цене акций положительные результаты были заложены, однако отчетность существенно превысила ожидания аналитиков. В настоящее время бумаги компании торгуются немногим ниже средней целевой цены экспертов, они не видят серьезного потенциала для роста.

Семеро аналитиков Thomson Reuters рекомендуют покупать акции. Еще 8 экспертов рекомендуют держать бумаги, и лишь два аналитика рекомендуют продавать. Средний потенциал роста бумаг, на который указывают аналитики — около 2,9% к текущей цене.