Путин подписал пакет изменений в законодательство о налогах инвесторов

Президент России Владимир Путин сегодня, 31 июля, подписал закон № 389-ФЗ который предусматривает поправки в Налоговый кодекс. Ряд поправок касаются российских инвесторов.

1. Справедливое удержание НДФЛ с купонов облигаций

Закон исключил двоякую трактовку в вопросе налогообложения купонов по облигациям. Налог на доход физических лиц (НДФЛ) будут удерживать с купона «справедливым порядком» — учет уплаченного накопленного купонного дохода (НКД) будет производиться при выплате первого купона. Данный пункт вступает в силу в течение одного месяца с момента публикации закона, но не ранее следующего налогового периода, то есть с 1 января 2024 года. НДФЛ брокер будет обязан удерживать по итогам года или при выводе средств на банковский счет (обналичивании) или при закрытии брокерского договора.

Первой на несправедливую механику налогообложения купонных доходов большинством брокерских компаний в 2021 году обратила внимание Ассоциация владельцев облигаций (АВО). В частности, АВО установила, что большинство российских брокеров списывают НДФЛ в размере 13% (15%) от полной суммы купонного дохода в момент его зачисления на брокерский счет, при этом из этого дохода не вычитаются расходы, возникшие в результате уплаты накопленного купонного дохода (НКД).

Подобное, «несправедливое», удержание НДФЛ приводило к тому, что налогом в моменте облагался не чистый финансовый результат, который на самом деле был получен, более того, в значительном числе случаев сумма удержания превышала величину налоговой базы (финансовый результат) инвестора. Только по окончании налогового периода, то есть после 31 декабря, брокеры делали сверку и излишне уплаченный налог возвращали. Но инвестор в течение года терял возможность управлять своими деньгами, так как они сразу уходили на уплату налога с купонов и возвращались к инвестору только после окончания налогового периода.

Не дожидаясь вступления закона в силу, на новый порядок — уменьшение купонного дохода на ранее уплаченный НКД — уже перешел брокер «Сбера».

2. Налоговым агентом при выплате купонов по облигациям назначен брокер или доверительный управляющий

Поправки в Налоговый кодекс фиксируют, что при выплате купонного дохода на брокерский счет или счет доверительного управляющего, налоговым агентом будет являться брокер или доверительный управляющий, а не депозитарий. Это позволит брокеру и доверительному управляющему удерживать НДФЛ только при выводе дохода со счета или по итогам года, или при расторжении договора. Данный пункт вступает в действие сразу после опубликования закона.

Из доверительных управляющих ранее подтверждали, что удерживают налог в справедливом варианте в рамках доверительного управления, УК «Альфа-капитал» и УК «Первая».

3. Налоговая льгота после конвертации расписок сохраняется

Держателям акций, полученных после автоматической конвертации депозитарных расписок, сохранена налоговая льгота за долгосрочное владение бумагами (ЛДВ). Необходимый для льготы срок владения активом будет отсчитываться с изначального момента покупки расписок. Благодаря поправкам в Налоговый кодекс, инвесторы смогут претендовать на ЛДВ в случае, если они владели расписками и полученными после их конвертации акциями в общей сложности не менее трех лет. Данный пункт вступает в силу в течение одного месяца с момента публикации закона, но не ранее следующего налогового периода, то есть с 1 января 2024 года.

Торги расписками российских компаний на зарубежных площадках были приостановлены весной 2022 года. Спустя несколько недель президент России Владимир Путин подписал закон о принудительном делистинге с зарубежных бирж расписок российских компаний (это не распространялась на бумаги компаний, которые работают в России, но зарегистрированы за рубежом). В июле был принят Федеральный закон № 319-ФЗ, который дал инвесторам право перевести российские ценные бумаги из иностранного депозитария в российский в принудительном порядке до 10 ноября 2022 года.

В августе 2022 года началась автоматическая конвертация депозитарных расписок, учитываемых в российских депозитариях, в акции. Национальный расчетный депозитарий (НРД, входит в группу Мосбиржи) осуществил автоматическую конвертацию 36 выпусков депозитарных расписок в обыкновенные и привилегированные акции.

В мае этого года первый зампред Банка России Владимир Чистюхин сообщил «Интерфаксу», что благодаря принудительной и автоматической конвертации расписок в акции российским инвесторам в 2022 году вернулись активы на сумму свыше ₽360 млрд.

4. Отменен налог на доход от обмена еврооблигаций на замещающие облигации

Поправка в статью НК РФ № 214.1 предполагает, что налоговая база для НДФЛ при продаже или погашении замещающих облигаций, не будет определяться.

Отмена налога на доход по евробондам касается лишь бумаг, которыми инвесторы владели по состоянию на 1 марта 2022 года. В случае обмена еврооблигаций на замещающие облигации российских организаций, в том числе через уступку прав на евробонды, налоговая база по такой операции не определяется.

5. Брокеры, управляющие и депозитарии смогут рассчитывать и выплачивать НДФЛ по иностранным дивидендам

Согласно поправкам в Налоговый кодекс, которые подписал президент, исчисление, удержание и уплата суммы налога производятся налоговым агентом, являющимся брокером (доверительным управляющим), депозитарием, если дивиденды по ценным бумагам, выпущенным иностранными организациями, поступают на счет у таких брокера (доверительного управляющего), депозитария.

Минфин и МИД России в марте 2023 года предложили президенту Владимиру Путину издать указ о приостановке действия соглашений об избежании двойного налогообложения (СОИДН) со странами, которые ввели против России санкции. Как поясняли «РБК Инвестициям» эксперты, если ряд СОИДН с отдельными государствами будет отменен, то российские граждане, как резиденты, так и нерезиденты, заплатят за один и тот же доход двойной налог — в стране эмитента бумаг и в России.

Избежать двойного налогообложения инвесторы смогут только по доходам в тех странах, с которыми действует международный договор. В этом случае при расчете НДФЛ в России продолжат учитывать налог на дивиденды, уже уплаченный за рубежом по месту нахождения источника дохода.