Инвестиции
Отключить рекламу
Темная тема
РБК Comfort
Рубрики
Другие проекты

Последние новости

Потанин посоветовал акционерам «Норникеля» «потерпеть с дивидендами»
·
Новости
CNY 14,01
+0,36%
14 дек. 2024 г.
USD 103,43
-0,50%
14 дек. 2024 г.
14 дек. 2024 г.
·
Новости
0

Квантовые фонды начали скупать акции Berkshire Hathaway Уоррена Баффета

Фонды, которые принимают инвестиционные решения на основе математических и статистических методов, приобрели бумаги финансового конгломерата более чем на $900 млн
Квантовые фонды начали скупать акции Berkshire Hathaway Уоррена Баффета
(Фото: Shutterstock)

Во втором квартале 2022 года квантовые фонды сделали ставку на Berkshire Hathaway Уоррена Баффета. Renaissance Technologies, DE Shaw, Bridgewater и другие подобные хедж-фонды скупили акции конгломерата в общей сложности более чем на $900 млн, пишет Financial Times, ссылаясь на исследование Goldman Sachs.

Квантовые фонды — это инвестиционные фонды, которые используют количественный (quantitative) анализ для формирования портфеля. Инвестиционные решения «квантов» основаны на математических и статистических методах с привлечением искусственного интеллекта и data science.

Большей популярностью пользовались акции Berkshire Hathaway класса B — они дешевле, но обладают меньшим правом голоса. Газета подчеркивает, что исследование не учитывает позиции хедж-фондов, которые не подлежат раскрытию.

В списке акционеров Berkshire Hathaway, которые нарастили свою долю в апреле — июне, преобладали именно квантовые фонды. 20 из них в первом квартале не держали бумаги конгломерата, отмечает Goldman Sachs. По его данным, в 22 фондах Berkshire Hathaway входит в топ-10 по доле в портфеле, хотя в основном эти фонды вкладываются в крупные технологические компании, такие как Amazon, Microsoft, Apple и Meta (ее деятельность признана в России экстремистской и запрещена). Всего же о доле в конгломерате сообщили 98 управляющих активами.

(Фото: Financial Times)

Директор по количественным исследованиям в Fundstrat Global Advisors Адам Гулд рассказал, что основные факторы, на которые обращают внимание «кванты», — это стоимостные характеристики и моментум (технический индикатор, измеряющий скорость изменения цены актива). Гулд отметил, что компания Баффета уже некоторое время выглядит привлекательной при оценке этих факторов.

Основатель и инвестиционный директор инвесткомпании Chilton Ричард Чилтон рассказал, что принял решение добавить акции Berkshire Hathaway в портфель после того, как она в этом году начала скупать акции Occidental Petroleum. По мнению Чилтона, компания Баффета может в конечном итоге поглотить нефтяного гиганта, что укрепит ее операционный бизнес и сделает Berkshire крупным игроком на этом рынке.

Баффет не собирается претендовать на контроль над Occidental Petroleum
Berkshire Hathaway,
Баффет не собирается претендовать на контроль над Occidental Petroleum

Согласно данным Societe Generale, в этом году успешной стратегией стали инвестиции в акции стоимости — бумаги компаний, которые показывают более медленный рост, однако остаются стабильными при повышении процентных ставок. Так, акции Berkshire Hathaway упали на 6% в этом году, тогда как индекс широкого рынка S&P 500 показал результат значительно хуже и снизился на 17%.

Сам Баффет известен своим критическим отношением к хедж-фондам. В 2007 году он поспорил, что S&P 500 покажет результат лучше индекса хедж-фондов, если в показатели последних будут включены комиссионные сборы с инвесторов. В итоге «оракул из Омахи» выиграл пари.

Поделиться

Материалы к статье

Марина Ануфриева
Марина Ануфриева

Виджеты

Мой портфель

Вы недавно смотрели

Котировки

RTSI
00:00
756,93
0,20%