Российский рынок акций, QIWI и цены на нефть: дайджест инвестора

Индекс Мосбиржи

Индекс Мосбиржи вырос по итогам понедельника 22 января на 0,18%, до 3172,2 пункта, долларовый индекс РТС повысился на 0,61%, до 1 136,91 пункта.

Руководитель направления информационно-аналитического контента «Альфа-Инвестиций» Василий Карпунин отмечает, что сильный рост российского рынка может ожидаться после того, как индекс Мосбиржи преодолеет ключевую отметку 3240 пунктов. На текущий момент в брокерской компании сохраняется нейтральный взгляд относительно ближайших перспектив рынка.

Эксперт компании «БКС Мир инвестиций» Дмитрий Бабин отметил, что объем торгов на Московской бирже (₽49,3 млрд) уменьшился седьмую сессию подряд. Обычно в начале недели наблюдается увеличение активности инвесторов, но на этот раз ситуация иная, подчеркнул эксперт. Кроме того, он заявил, что, несмотря на попытки индекса Мосбиржи восстановиться после недельного минимума, установленного в пятницу 19 января, текущие торговые обороты дают негативный сигнал. По словам Бабина, это, наряду с пятничными данными, увеличивает вероятность того, что наблюдаемый отскок является временным явлением перед новой волной снижения.

Аналитики из «Цифра брокер» указывают на то, что потенциал восстановления российского рынка ограничен из-за близости к техническому сопротивлению, соответствующему локальным максимумам прошлого года на уровне около 3290 пунктов по индексу Мосбиржи. Учитывая высокую ключевую ставку Банка России, они не исключают возможности дальнейшего снижения индекса до уровня 3000 пунктов, сопровождающегося фиксацией прибыли участниками рынка.

Акции QIWI

Вчера акции QIWI открылись падением на 14,13%, достигнув отметки ₽462 за бумагу. Однако к концу дня часть потерь была восстановлена, цена акций закрылась на уровне ₽520, что все же на 3,35% ниже предыдущего закрытия.

Снижение котировок началось в пятницу, 19 января, после того как компания объявила о своих планах продать российские активы и выкупить американские депозитарные акции с NASDAQ и Московской биржи.

QIWI намерена продать свои российские активы гонконгской компании Fusion Factor Fintech Limited, принадлежащей главному исполнительному директору QIWI Андрею Протопопову. Сделка оценивается в ₽23,75 млрд и уже получила одобрение от совета директоров QIWI и регуляторов.

После завершения сделки компания планирует осуществить обратный выкуп акций с NASDAQ и Мосбиржи. Предполагается выкуп до 10% акций в обращении по цене до ₽581 за акцию. Торги акциями QIWI на NASDAQ были приостановлены еще в 2022 году.

Старший аналитик инвестбанка «Синара» Константин Белов отметил, что стоимость российских активов QIWI в размере ₽23,75 млрд составляет лишь 62% от рыночной капитализации компании на момент объявления сделки. При этом эксперт полагает, что на российский бизнес приходится, скорее всего, более значительная часть стоимости — так, в выручке QIWI за 2022 год Россия, к примеру, доминировала с долей в 89%.

«Цифра брокер» также указывает на значительный дисконт в цене продажи — около 40%. По оценке экспертов, российский бизнес QIWI стоит около ₽38 млрд, исходя из мультипликатора P/S (соотношение капитализации компании к ее выручке) по ценам до новости о сделке.

Аналитики с пессимизмом смотрят на дальнейшие перспективы расписок QIWI на Мосбирже. Эксперты телеграм-канала «Мои Инвестиции» отметили, что после продажи российского бизнеса держатели расписок в НРД останутся акционерами иностранной QIWI Plc, в перспективах развития которой сохраняется значительная неопределенность. Так, эксперт по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций» Михаил Зельцер указал, что неопределенность в оценке центров прибыли корпорации пока не дает выставить фундаментальный таргет для ее расписок.

Цены на нефть

Вчера на лондонской бирже ICE Futures мартовские фьючерсы на нефть Brent поднялись выше $80 за баррель. В понедельник, 22 января, в 21:18 мск цены на нефть Brent увеличились на 2,53%, достигнув отметки ₽88,55 за баррель.

Однако к утру вторника, 23 января, цена мартовских фьючерсов на нефть Brent снова опустилась ниже $80 за баррель, показывая снижение на 0,19%, до уровня $79,91 за баррель. Также отмечается падение цен на фьючерсы на нефть WTI с поставкой в марте на Нью-Йоркской товарной бирже на 0,12%, до $74,64 за баррель.

По мнению ведущего аналитика Freedom Finance Global Натальи Мильчаковой, рост цен на нефть частично обусловлен изменением танкерных маршрутов и ожиданиями проблем с поставками из-за обострения ситуации в Красном море.

Bloomberg добавляет, что 22 января цены на фьючерсы на Brent и WTI также поднялись в связи с возможными затруднениями в экспорте российской нефти. Ночью 21 января на терминале НОВАТЭКа в порту Усть-Луга произошел пожар, что, по мнению издания, подчеркивает уязвимость экспорта нефти из западных портов России.

Аналитики из ИК «Велес Капитал» считают, что цены на нефть Brent остаются выше ключевого уровня поддержки в $75, но пока не преодолели сопротивление на отметке $81. Это могло бы позволить ценам превысить максимумы с ноября. Они отмечают, что ограниченный рост цен на нефть связан с умеренными перспективами мирового спроса в этом году, а возможные проблемы с предложением, особенно связанные с ситуацией на Ближнем Востоке, могут спровоцировать их выход из текущего диапазона цен.

Последний день для покупки акций под дивиденды

Дивидендная доходность указана с учетом цены закрытия торгов 22 января.

Spirit Airlines: дивиденды на каждую акцию — $0,1. Дата выплаты — 9 января. Доходность — 1,26%.

Финансовая отчетность

До открытия рынка в США
3M: финансовые результаты за четвертый квартал 2023 года. Ожидания: EPS — $2,31, выручка — $7,69 млрд.
United Airlines: финансовые результаты за четвертый квартал 2023 года. Ожидания: EPS — $1,7, выручка — $13,54 млрд.
General Electric: финансовые результаты за четвертый квартал 2023 года. Ожидания: EPS — $0,89, выручка — $17,15 млрд.
Verizon: финансовые результаты за четвертый квартал 2023 года. Ожидания: EPS — $1,08, выручка — $34,56 млрд.
Johnson & Johnson: финансовые результаты за четвертый квартал 2023 года. Ожидания: EPS — $2,27, выручка — $21,01 млрд.
Procter & Gamble: финансовые результаты за второй квартал 2024 финансового года. Ожидания: EPS — $1,7,выручка — $21,61 млрд.

После закрытия рынка в США
Texas Instruments: финансовые результаты за четвертый квартал 2023 года. Ожидания: EPS — $1,48, выручка — $4,15 млрд.
Netflix: финансовые результаты за четвертый квартал 2023 года. Ожидания: EPS — $2,2, выручка — $8,71 млрд.

Другие важные события

• ММЦБ: последний день торгов акциями в обычном режиме перед дроблением. Торги с новым номиналом акций возобновятся 29 января.
• «Артген биотех»: Capital Market Day, будет представлена среднесрочная бизнес-стратегия.
• «Фармсинтез»: ВОСА, на повестке — увеличение уставного капитала через размещение дополнительных акций по открытой подписке.
• Япония: ставка Банка Японии — 06:00 мск.
• Япония: пресс-конференция главы Банка Японии Кадзуо Уэда — 09:30 мск.
• Еврозона: предварительные данные по индексу потребительского доверия в январе — 18:00 мск.

Как завершилась предыдущая торговая сессия

• Индекс Мосбиржи: 3172,15 (+0,18%)
• Индекс РТС: 1136,91 (+0,61%)
• S&P 500: 4850,43 (+0,22%)
• Dow Jones Industrial Average: 38 001,81 (+0,36%)
• NASDAQ Composite: 15 360,29 (+0,32%)