Винная карта инвестора: какое коллекционное вино купить, чтобы заработать

Винный рынок переживает период турбулентности. По данным винной биржи Liv-ex, ключевые индексы Liv-ex 100 и Liv-ex 1000 снизились примерно на 10% за первые девять месяцев 2024 года. Но за последние пять лет они все еще показывают доходность — 7,6% и 4,7% соответственно. При этом отдельные вина продолжают стремительно дорожать: стоимость некоторых позиций может увеличиваться на 10% всего за месяц.

Винные индексы — важные индикаторы состояния рынка. Они помогают инвесторам отслеживать тренды и оценивать потенциал роста или снижения стоимости вин:

• Liv-ex 100 включает 100 самых торгуемых вин мира, представляющих топовые винодельческие регионы — Бордо, Бургундию и Шампань.
• Liv-ex 1000 — более широкий индекс, охватывающий 1 тыс. вин из девяти разных регионов, включая Италию, США и Австралию.

Самый понятный и традиционный способ инвестиций в вино — это покупка коллекционных бутылок с целью их последующей перепродажи. Однако для частных инвесторов в России прямые инвестиции в вино во многом пока имеют несколько ограничений. Как отметил заслуженный сомелье России Артур Саркисян в разговоре с «РБК Инвестициями», законодательная база не позволяет свободно продавать вино между физическими лицами, а масштаб рынка пока недостаточен для серьезного лоббирования изменений.

При этом появляются альтернативы: в этом году на российском рынке состоялся выпуск токенов под коллекционные вина, что позволяет инвесторам участвовать в росте стоимости без фактической покупки бутылок.

Однако для тех инвесторов, кто готов ждать как законодательных изменений, так и роста цены на вино, варианты все же есть. «РБК Инвестиции» обсудили с экспертами, какое вино может потенциально подорожать в будущем, если его купить сейчас.

Подборка вин от сомелье

Российские вина начинают привлекать внимание инвесторов, особенно после выхода сериала «Земля виноделов», который изменил восприятие потребителей и показал, что определенные винтажи могут быть инвестиционно привлекательными, считает шеф-сомелье ресторана «‎Онегин Дача» и президент Донской ассоциации сомелье Владимир Приходько.

«‎Российское виноделие еще находится на этапе становления, но уже показывает перспективы для долгосрочных инвестиций», — говорит Владимир Приходько. Он выделяет винодельческие хозяйства, чьи вина обладают потенциалом выдержки и способны со временем наращивать свою ценность.

1. «Ребо» («Усадьба Дивноморское»)

Стоит около ₽4,5 тыс. за бутылку.

Редкий сорт винограда, культивируемый на Черноморском побережье Краснодарского края. Вино отличается насыщенным вкусом с бархатистыми танинами и высоким потенциалом выдержки, что делает его привлекательным для инвестиций, считает Владимир Приходько.

2. «Сира Резерв» («Усадьба Маркотх»)

Стоит около ₽3 тыс.

Вино из Новороссийского района с глубоким ароматом специй и ягод. Резервные позиции ценятся за ограниченные объемы производства и способность к длительному хранению, что увеличивает их стоимость со временем, по словам эксперта.

3. «Красностоп золотовский» («Винодельня Ведерниковъ»)

Стоит около ₽3,5 тыс.

Автохтонное вино из Ростовской области, созданное из редкого сорта «Красностоп золотовский». Славится своей структурой и выдержанностью. Уже завоевало популярность на рынке благодаря уникальности и стабильному росту цены.

Владимир Приходько уточняет, что ‎стоимость зависит от года сбора урожая. «‎Вина 2016–2017 годов уже сложно найти на рынке, поэтому цены на них очень разнятся и не фиксированы. Например, «Красностоп золотовский» 2010 года сейчас на рынке вообще не найти. Последняя известная цена — около ₽100 тыс. за бутылку», — рассказал эксперт.

«‎Если мы говорим о потенциале роста в цене и серьезной коллекции, то изначальная цена на некоторые позиции может немного испугать инвесторов», — добавляет дипломированный винный специалист и идеолог ресторана-винотеки Grand Cru Татьяна Пахмутова. «‎Не стоит забывать, что в наших реалиях с микролотами вин Бургундии самое важное — успеть найти, купить и не трогать года три. Если брать начальные линейки топовых производителей, то цена точно умножится на два», — рассказывает Татьяна Пахмутова о точке входа для инвесторов. Эксперт посоветовала инвесторам обратить внимание на следующие вина.

4. Fanagoria Decanter Riesling Collection

Стоит от ₽3,5 тыс.

«‎Если смотреть на российский рынок, то в 2024 году вышло вино, которое лучше себя покажет со временем. Это было для меня открытием года, — делится Пахмутова, — ‎Отличная кислотность, через два-три года оно будет в прекрасной форме. Невероятно комплексное. В стиле самых топовых вин Германии».

Пахмутова подчеркнула, что производитель — та самая Fanagoria, которая производит и ставит на полки супермаркетов вино за ₽1 тыс. «‎Декантер» — это отдельная знаковая линейка, ‎и у них получилось сделать коллекционное вино», — делает вывод Пахмутова.

5. Pavillon Blanc du Château Margaux (Бургундия, Франция)

Стоит ₽64 тыс.

Если бюджет позволяет, то есть вариант из белого бордо. «Ему нужно минимум пять лет для раскрытия. Совиньон-блан на 100% полностью преобразится за это время, и в вашем бокале окажется настоящий букет: мед, перга, сено, луговые травы на фоне звонкой, но уже смягченной кислотности», — рассказывает Пахмутова.

6. «‎Тана» Константина Дзитоева

Стоит ₽3,4 тыс.

Татьяна Пахмутова подчеркивает, что Новый год не должен проходить без красивых вин. «Невозможно пройти мимо вина Константина Дзитоева. Оно уникально благодаря своим технологическим особенностям. Это игристое вино, изготовленное традиционным методом, как шампанское, но с одной важной деталью: вместо сахарного ликера в дозаж добавляется вино из квеври. Этот подход придает вину дополнительную комплексность, но без излишней танинности. Удивительно, что это вино представлено в трех версиях по уровню сахара — дозаж зеро, экстра брют и брют. Вино будет продолжать развиваться в бутылке, а дегустация всех трех версий сразу станет увлекательным квизом для винных энтузиастов. Это идеальный выбор для винных вечеринок, где интересные беседы за столом гарантированы. Рекомендую приобретать сразу лот из трех бутылок», — рекомендовала эксперт.

Артур Саркисян, продолжая тему российских вин, обратил внимание на их коллекционный потенциал: «Отмечу перспективность крепленых вин из России. Это крайне интересное направление, которое активно развивается. В Крыму уже есть коллекции таких вин с коммерческим потенциалом. Они обладают способностью накапливать ценность и со временем могут стать серьезным инвестиционным активом».

Хранитель коллекции «Массандры» Елена Батрак также делится рекомендациями для формирования винной коллекции: «Если вы хотите создать коллекцию с потенциалом роста стоимости, выбирайте вина, которые уже имеют репутацию. Это могут быть коллекционные позиции, лимитированные выпуски или вина, которые отобраны самими виноделами. Доверяйте проверенным производителям и ориентируйтесь на их коллекции». Вот к чему рекомендует присмотреться Елена Батрак.

7. Херес

Крепкий херес обладает практически неограниченным сроком хранения. Это беспроигрышный вариант, рассказывает хранитель коллекции «Массандры»: «Чем старше становится вино, тем интереснее раскрывается его вкус. Херес можно передавать по наследству — он остается актуальным во все времена».

8. Мадера «Массандра»

Настоящее вино-долгожитель, но требующее терпения. Для достижения пика своей формы мадере необходимо от 50 до 60 лет, делится Батрак. «‎Этот капризный напиток формируется медленно и порой неоднозначно, но спустя десятилетия его вкус становится поистине уникальным», — рассказывает эксперт.

9. Портвейны

И белые, и красные портвейны имеют долгий срок жизни. Однако красные со временем теряют свой цвет, приобретая янтарные оттенки, а затем начинают набирать нюансы, характерные для белых портвейнов. Такие изменения только добавляют вину ценности и глубины, отметила Елена Батрак.

10. Мускаты

Южнобережные мускаты — это вина с солнечным характером и длительным сроком выдержки. Чем более зрелый виноград, тем больше солнечной энергии в нем накоплено. Мускаты, выдержанные в бочке, становятся особенно интересными спустя 70 лет, раскрывая новые вкусовые нюансы и оставляя яркие впечатления. «‎Эти категории вин являются отличным выбором для коллекции с долгосрочной перспективой», — подытожила Батрак.

Что делать инвестору, чтобы сохранить ценность вина

Для тех, кто серьезно рассматривает вино как объект инвестиций, важно не только выбрать перспективные бутылки, но и создать условия для их хранения.

Как подчеркивает Татьяна Пахмутова, «если мы говорим о серьезных инвестициях, а не о коллекции, чтобы похвастаться перед друзьями, то лучше покупать вино по системе ан-примёр».

Татьяна Пахмутова советует: «Нужно поддерживать два фактора постоянными: температуру и влажность. Это можно сделать с помощью винного шкафа, комнаты или погреба с правильным микроклиматом».

Для долгосрочных инвестиций Пахмутова советует купить два винных шкафа: «‎Один — для длительного хранения, сроком более десяти лет, второй — для регулярного домашнего использования. Для долгого хранения лучше выбирать шкаф с настройкой на монотемпературу. Полки в таком холодильнике стоит подписать заранее, чтобы избежать хаоса и превратить коллекцию в организованное пространство, а не «новогоднюю елку» с разноцветными капсулами».

Елена Батрак добавляет: «Если вы рассчитываете продать вино из своей частной коллекции, ваша репутация должна быть безупречной. Покупатель должен быть уверен, что вино хранилось в идеальных условиях. Должна поддерживаться стабильная температура, необходимо горизонтальное положение бутылок и использование качественной пробки. Особенно важно соблюдать эти условия для крепленых вин, которые требуют тщательного обращения».

Также существуют специальные винные хранилища и сервисы, предоставляющие условия для хранения за дополнительную плату. Это может быть оптимальным решением для начинающих инвесторов, у которых еще нет оборудованного места для собственной коллекции.