Как заработать на президентстве Байдена: 5 перспективных вариантов

В июле Bloomberg сообщил, что Байден в случае избрания главой государства намерен вложить $2 трлн в перевод национальной энергетики на экологически чистые источники. Согласно его плану, полный переход США на чистые источники должен завершиться к 2035 году.

По мнению аналитиков Уолл-стрит, избрание кандидата от Демократической партии даст толчок сектору зеленой энергетики, что делает перспективными акциями ключевых компаний отрасли. В первую очередь — тех, что связаны с солнечной энергетикой.

Конкретно: NextEra Energy

NextEra Energy — крупнейшая в мире электроэнергетическая компания по рыночной капитализации и первая в мире по объему производства энергии ветра и солнца. Отчет компании за третий квартал превзошел ожидания аналитиков. По сравнению с аналогичным периодом 2019-го чистая прибыль выросла на 40%, до $1,23 млрд. NextEra Energy также повысила прогноз прибыли на 2021 год.

В самой компании дистанцировались от политики и подчеркивали, что готовы к любому исходу выборов. «Мы хорошо справлялись в тех условиях, что у нас были. Если Трамп будет избран на второй срок, то мы ожидаем, что наш рост продолжится, и мы сфокусируемся на наших стратегиях. Байден же ясно дал понять, что демократы решительно за возобновляемые источники энергии», — цитирует Barron's главного финансового директора NextEra Ребекку Куйаву.

В Mizuho присвоили бумагам рейтинг «покупать» и целевую цену $90. Консенсус-прогноз FactSet по бумагам NextEra Energy — $83.

Президентство Байдена может дать новый импульс котировкам производителей электрокаров. Он поддержал план демократов по обмену обычных автомобилей в США на машины с гибридными двигателями либо работающие на электричестве или водородном топливе.

Байден заявлял о желании видеть Америку мировым лидером в производстве электромобилей. Он намерен вложить $400 млрд в автомобильную инфраструктуру, совершенствование аккумуляторных технологий и госзакупки электромобилей и электрогрузовиков.

Конкретно: Tesla

Tesla — очевидный бенефициар президентства Байдена. Это самая большая компания отрасли и самый дорогой автопроизводитель мира в целом. Ее акции прибавили более 720% за последние 12 месяцев.

В начале января 2021 года Tesla отчиталась о выпуске более 509,7 тыс. автомобилей в 2020-м, что соответствовало изначальным планам компании. При этом она продала 499,5 тыс. машин — ей не хватило всего 450 продаж для того, чтобы исполнить обещание Маска, заявившего, что в 2020 году Tesla способна выйти на отметку 500 тыс. реализованных автомобилей. Финансовые результаты за четвертый квартал производитель объявит позднее.

По мнению аналитика CFRA Research Гарретта Нельсона, победа Байдена выгодна компании Илона Маска. «Tesla была бы одним из самых больших победителей, поскольку сфера электрокаров будет сильно субсидироваться администрацией Байдена. Он предлагает расширение налоговых льгот и сильное увеличение числа станций зарядки электромобилей — примерно в 20 раз», — сказал Нельсон.

В Deutsche Bank считают, что акции Tesla достигнут отметки $890 и присвоили им рейтинг «покупать». Аналитик Эммануэль Рознер ожидает сильный рост продаж машин в США, а также отмечает, что триумф демократов на выборах может привести к росту федеральных расходов на инфраструктуру и электрификацию транспортных средств.

В США многие штаты легализовали использование каннабиса, но федеральные законы все еще ограничивают доступ к медицинской марихуане. Из-за этого банки и финансовые организации регулярно отказываются сотрудничать с отраслью, пишет Reuters.

Однако после победы Байдена это может измениться. В октябре тогда еще кандидат в вице-президенты от демократов Камала Харрис заявила, что в случае победы Джо Байдена марихуана будет декриминализована на федеральном уровне, а люди, которые осуждены за связанные с ней преступления, реабилитированы. После этого котировки производителей каннабиса взлетели.

Конкретно: Canopy Growth

Canopy Growth — одна из крупнейших компаний Северной Америки по производству медицинской марихуаны. Ее рыночная капитализация превышает $7 млрд. А в числе ее акционеров — американская пивоваренная компания Constellation Brands, инвестировавшая в Canopy Growth $4 млрд в августе 2018-го.

Canopy Growth базируется в Канаде и после победы Байдена сможет быстро ворваться на американский рынок и занять там большую долю. В 2019 году она заключила соглашение о слиянии с американским производителем марихуаны Acreage Holdings.

Canopy Growth должна была выкупить акции конкурента за $3,4 млрд, но в июне 2020-го условия сделки пересмотрели. Теперь Canopy заплатит всего $843 млн за 70% компании и сохранит право выкупить оставшиеся 30%. Главное условие сделки — легализация выращивания и употребления марихуаны на федеральном уровне в США.

Ожидается, что после победы Байдена новая администрация обратит пристальное внимание на инфраструктуру страны — в частности, реновацию мостов и автомагистралей.

По мнению экспертов исследовательской фирмы LPL Financial, большой пакет расходов на инфраструктуру может стать одним из первых приоритетов для администрации Байдена. А аналитик Citi Эндрю Капловиц считает, что предвыборная программа Байдена поспособствует развитию инженерных и строительных компаний, среди которых AECOM, Jacobs Engineering Group и MasTec.

Конкретно: Summit Materials

Summit Materials — один из топ-10 поставщиков песка, гравия, щебня и цемента для производства бетона в США. Бетон — ключевой материал для строительства большинства типов зданий. Помимо этого, значительную часть выручки компании приносит производство и укладка асфальтобетона.

В RBC Capital Markets считают, что после избрания Байдена инвесторы могут рассчитывать на крупный законопроект об инфраструктуре в начале 2021 года. Аналитик Майкл Даль написал: «Мы видим большой потенциал роста Summit Materials, учитывая ее недооцененность по отношению к более крупным поставщикам стройматериалов. Мы считаем, что для компаний отрасли риск повышения налогов более чем компенсируется высокой вероятностью принятия федерального закона об инфраструктуре». Он присвоил акциям Summit Materials целевую цену $25.

«Мы много чего сделаем с Китаем [в случае моего переизбрания]. То, что они с нами сделали, — это позор. Вы сидите в маске из-за Китая», — это слова Трампа, сказанные в эфире телеканала ABC 33/40 21 октября. Он грозил наказать КНР за распространение коронавируса в мире и дал понять, что будет придерживаться жесткой линии в отношении Китая.

Ранее Трамп в стремлении вернуть американский капитал обратно в страну начал вводить заградительные пошлины на товары, произведенные в КНР, чем развязал торговую войну.

От Байдена не ждут, что он будет вести столь жесткую политику по отношению к Китаю. Снижение рисков торговой войны должно помочь котировкам китайских компаний, на которые последние пару лет оказывала давление агрессивная риторика Трампа.

Конкретно: Tencent

Китайский технологический гигант стал одной из главных мишеней Трампа в августе. Президент заявил, что принадлежащий Tencent мессенджер WeChat собирает данные пользователей из США, что позволяет Коммунистической партии Китая получить доступ к частной жизни американцев. Он подписал указы, которые запрещают американцам вести бизнес с WeChat и их владельцами, после чего бумаги Tencent упали на 10%.

Победа Байдена может стать благоприятным фактором для Tencent, если новая администрация прекратит нападки на нее. Это вероятный сценарий: в лагере Байдена говорят о необходимости вести иную политику по отношению к Китаю. «В отношениях с Китаем есть конфронтационная составляющая, элемент соперничества, а также сотрудничества», — цитирует CBS советника кандидата от демократов Энтони Блинкена.

20 января аналитик Barclays Грегори Чжао поднял целевую цену по акциям Tencent до $89 с $81. Он отметил сильный последний квартальный отчет компании, где особенно выделился игровой сегмент Tencent.

Больше интересных историй и новостей об инвестициях вы найдете в нашем телеграм-канале «Сам ты инвестор!»