Индекс Мосбиржи, акции «Магнита», решения ОПЕК+: дайджест инвестора

IPO IVA Technologies

3 июня — последний день приема заявок на IPO российского разработчика сервиса видео-конференц-связи IVA Technologies.

Ранее компания сообщила о ценовом диапазоне размещения акций на Мосбирже ₽280–300 за акцию, что соответствует рыночной капитализации компании от ₽28 млрд до ₽30 млрд.

Действующие акционеры, которые сейчас владеют 99,1% акций, предложат инвесторам принадлежащие им бумаги в объеме до 11 млн акций, что соответствует 11% от акционерного капитала компании. Средства от продажи 1 млн акций могут быть использованы для стабилизации цены на вторичных торгах в период до 30 календарных дней после начала торгов.

Мосбиржа допустила к торгам акции IVA Technologies c 4 июня под тикером IVAT. Акции будут включены во второй котировальный список ценных бумаг, допущенных к торгам на Московской бирже.

Индекс Мосбиржи

Индекс Мосбиржи за минувший месяц потерял 7,28%, закрывшись в пятницу, 31 мая, на отметке 3217,19 пункта. Это худший результат с сентября 2022 года. При этом только в пятницу потери составили 1,98%.

На вечерней сессии распродажи продолжились. Индекс IMOEX2, который отражает динамику рынка как на основной, так и на вечерней сессии, впервые с 26 февраля опустился ниже 3200 пунктов и на минимуме достиг отметки 3168,96 пункта.

IMOEX2 закрыл торги снижением на уровне 3186,73 пункта (–2,91%). Обычно, если индикатор закрывает торги недалеко от дневных минимумов, часто на следующий день минимумы обновляются в первые часы, пишет руководитель направления информационно-аналитического контента «Альфа-Инвестиций» Василий Карпунин.

Коррекция на российском рынке акций началась 20 мая, ее спровоцировала новость о том, что «Газпром» не будет платить дивиденды по итогам 2023 года.

Эксперт «БКС Мир инвестиций» Михаил Зельцер назвал несколько причин масштабной коррекции на российском рынке:

— отказ крупных корпораций от выплаты дивидендов и потеря перспективной ликвидности;
— ожидания дальнейшего ужесточения ЦБ и распродажи в ОФЗ;
— крепость рубля; перманентная жесткая геополитика и угроза очередных санкций;
— повышение налогов корпораций.

На таком негативном фундаментальном фоне сработали технические факторы — участники сокращали длинные позиции при достижении предельных убытков, а игроки на понижение открывали шорты. Эксперт также указал на эмоциональную составляющую торгов. По его словам, до паники далеко, но нервозность растет.

Василий Карпунин полагает, что основная причина распродаж акций — непрерывное падение рублевых облигаций. Доходность к погашению растет, и они становятся все более привлекательными. Также происходит переоценка компаний из-за повышения налогов. «Полагаем, что разворот акций к росту произойдет после начала отскока в облигациях», — пишет эксперт.

Еще одним неблагоприятным для рынка акций фактором стало снижение на прошлой неделе нефтяных котировок, отметила аналитик «Цифра брокер» Наталия Пырьева. По итогам мая котировки Brent упали более чем на 6%, а с апрельских пиков снижение составило 12%.

По мнению Карпунина, индекс Мосбиржи в понедельник-вторник при спокойном внешнем фоне может попытаться отскочить. Однако полностью выкупить майскую просадку сил не хватит. При этом годовой максимум на уровне 3521,72 пункта вряд ли будет обновлен летом, учитывая, что впереди еще дивидендные гэпы тяжеловесных акций (Сбербанк, «Роснефть», «Северсталь», «Сургутнефтегаз», «Татнефть»).

Акции «Магнита»

Котировки «Магнита» обвалились на 8,07%, до 7072 пункта по итогам пятницы. На этом уровне акции уперлись в планку и после попытки отскочить вверх оставались там до окончания торгов, так как котировки достигли минимально разрешенной для этого дня цены.

Резкое падение котировок компании началось после объявления советом директоров ретейлера рекомендации по дивидендам.

Совет директоров «Магнита» на заседании 31 мая принял решение выплатить дивиденды по итогам 2023 года в размере ₽412,13 на акцию. Дивдоходность по текущей цене — 5,48%. Последний день для покупки под дивиденды — 12 июля. Окончательное решение по выплате дивидендов будет принято на собрании акционеров, которое состоится 27 июня 2024 года.

Аналитики Альфа-Банка ранее прогнозировали что дивиденды могут составить ₽981 на бумагу. Такая выплата была бы более чем в два раза выше дивиденда за 2022 год, который составил ₽412 на бумагу. Эксперты ПСБ ожидали дивиденды в размере ₽965 на акцию, ориентируясь на выплату 100% чистой прибыли.

«Более высокие выплаты ожидались за счет средств, полученных от дочерней компании АО «Тандер», но их значительная часть впервые осталась на балансе. Не исключено, что позже будут еще и промежуточные выплаты, но неопределенность высокая», — прокомментировал ситуацию Василий Карпунин.

Михаил Зельцер объясняет обвал котировок «Магнита» в пятницу совокупностью факторов — общий негатив на рынке, вероятность исключения бумаг из индекса и низкие дивиденды.

Падение бумаг началось днем ранее. Как отмечали аналитики БКС, поводом для распродаж стала новость о том, что бумаги компании войдут в лист ожидания на исключение из базы расчета индекса Мосбиржи и индекса РТС. При этом эксперты не исключили, что в ближайшие дни коррекция в бумагах может продолжиться.

В БКС фундаментально оценивают бумаги «Магнита» в ₽9400, однако отмечают, что до этих уровней акции будут восстанавливаться продолжительное время. «А локально, после такого закрытия «в пол» и на нижней планке, локально может быть еще инерция вниз. Расчетная поддержка в области ₽6800», — отметил Михаил Зельцер.

Договоренности ОПЕК+ и цены на нефть

ОПЕК+ по итогам заседания 2 июня согласовала квоты на добычу до конца 2025 года. При этом общая квота стран на следующий год была повышена с 39,425 млн до 39,725 млн баррелей в сутки: ОАЭ получили разрешение начиная со следующего года увеличить добычу на 300 тыс. баррелей. Уточняется, что такое решение альянса поддержит цены на уровне $80–90 за баррель.

Россия, Саудовская Аравия, Ирак, ОАЭ, Кувейт, Казахстан, Алжир и Оман также продлили договоренности о добровольном сокращении добычи нефти на 1,7 млн баррелей в сутки до конца 2025 года. Предыдущее соглашение действовало до конца 2024 года. Кроме того, до конца третьего квартала продлены договоренности о добровольном сокращении добычи нефти на 2,2 млн баррелей в сутки (ранее они действовали до конца июня этого года).

При этом выход из сокращений на 2,2 млн баррелей будет постепенным и продлится «до конца сентября 2025 года с целью поддержания стабильности рынка», но «может быть приостановлен» в зависимости от ситуации.

Следующее заседание всех глав делегаций ОПЕК+ запланировано на 1 декабря.

Нефть сорта Brent за май подешевела на 6,05%. Снижение геополитического накала на Ближнем Востоке сократило риск-премию. Технически поддержка на $81 отработана многократно и пока удерживается, отметили аналитики БКС. Члены ОПЕК+ в выходные согласовали квоты до 2025 года, по мнению экспертов, это стабилизирующий фактор для барреля в диапазоне $80–90. В летний сезон курс может двинуть на верхнюю границу, полагают в брокерской компании.

Последний день покупки акций под дивиденды

Дивидендная доходность указана с учетом цены закрытия торгов 31 мая.

Newmont. Дивиденды на каждую акцию — $0,25. Дата выплаты — 27 июня. Доходность — 0,6%.
Банк «Уралсиб». Дивиденды на каждую акцию — ₽0,027378645. Дата выплаты — 19 июня. Доходность — 10,58%.
МГКЛ. Дивиденды на каждую акцию — ₽0,08. Дата выплаты — 18 июня. Доходность — 3,13%.
ТГК-14. Дивиденды на каждую акцию — ₽0,00128871140954003. Дата выплаты — 18 июня. Доходность — 9,4%.
ТМК. Дивиденды на каждую акцию — ₽9,51. Дата выплаты — 19 июня. Доходность — 5,17%.

Другие важные события

• IVA Technologies: завершение сбора заявок в рамках предстоящего IPO. Торги акциями начнутся 4 июня под тикером IVAT.
• Банк России опубликует обзор ключевых показателей управляющих компаний.
• Россия: индекс деловой активности в промышленности, май — 09:00 мск.
• Турция: индекс потребительских цен, май — 09:00 мск.
• Германия: индекс деловой активности в промышленности, май — 10:00 мск.
• Еврозона: индекс деловой активности в промышленности, май — 11:00 мск.
• США: индекс деловой активности в промышленности Markit, май — 16:45 мск.
• США: индекс деловой активности в промышленности ISM, май — 17:00 мск.
• США: первичные обращения за пособиями по безработице — 15:30 мск.

Как завершилась предыдущая торговая сессия

• Индекс Мосбиржи: 3217,19 (-1,98%)
• Индекс РТС: 1125,68 (-2,19%)
• S&P 500: 5277,51 (+0,8%)
• Dow Jones Industrial Average: 38 686,32 (+1,51%)
• NASDAQ Composite: 16 735,02 (-0,01%)